国际动态

1、美联储加息对新兴市场而言不再注定是厄运将临

美联储的加息前景通常会给发展中经济体带来麻烦，尤其是在它推动美元走强的情况下。翻开历史书，2013年的减码恐慌和墨西哥1990年代的金融危机历历在目。但对2022年而言，好消息是有理由相信这一次美联储的紧缩影响可能不会那么严重。

2、美国对俄乌发出最高级旅行警告，北约开始大规模军演

随着俄罗斯与西方围绕乌克兰问题的对峙持续，美国国务院升级了对乌克兰和俄罗斯的旅行警告，呼吁美国人不要前往两国。与此同时，英国指责俄罗斯企图在乌克兰发动政变、建立亲俄政府，俄罗斯对此坚决否认。

3、高盛预测美联储今年加息或超4次

高盛最新预测，受通胀持续攀升影响，美联储今年可能采取更激进的策略，加息次数或将超过四次。在本周的政策会议上，美联储预计将明确3月加息。美联储将于当地时间26日公布政策声明，之后美联储主席鲍威尔将举行新闻发布会。芝加哥商品交易所数据显示，交易员预计3月加息的可能性高达95%，今年四次加息的可能性超过85%。

4、美国企业活动1月初接近停滞

美国企业活动1月初接近停滞，产能限制挥之不去，同时新一波疫情也遏制了需求。IHS Markit周一公布的数据显示，12月综合采购经理指数初值下滑6.2个点，至18个月低点50.8。服务业指标同样跌至2020年7月以来的最低水平，劳动力短缺和员工缺勤令服务业活动承压。制造业指数跌幅相比之下较为温和，但是指数仍旧为2020年10月以来的新低，供应链依然不畅，产出受限。

5、韩国去年菜篮子价格涨5.9%

韩国统计厅24日发布的数据显示，韩国2021年居民消费价格指数（CPI）同比上涨2.5%，创2011年以来最大涨幅。在12大类统计项目中，被称为“菜篮子物价”的非酒类食品饮料价格上涨5.9%，交通类价格上涨6.3%，双双创下10年来最大涨幅，让居民切身感受到物价压力加大。

6、日本白色家电出货额6年来首次同比微跌

日本电机工业会24日公布的2021年室内空调、洗衣机等白色家电本土出货额为2.5215万亿日元（约合人民币1402亿元），较上年下滑0.6%，近6年来首次少于上年。新冠疫情导致居家时间增多带来的“宅家需求”告一段落，上年出货大增的基数效应显现。

7、巴克莱将2022年原油价格预测上调5美元/桶

根据分析师Amarpreet Singh的研究报告，巴克莱将2022年布伦特原油价格预估上调至85美元/桶，WTI原油价格预估上调至82美元/桶，两者均上调5美元/桶 。石油市场受到异常紧张的库存状况和强劲基本面提振，奥密克戎变异株较低的毒性也有帮助。预计今年供应过剩情况会略有增加，但库存低于预期，而供应增加主要来自于闲置产能，这意味着价格将继续受到支撑。

8、日本石油协会：若东欧发生冲突 油价将进一步跳涨

日本石油协会负责人周一表示，油价已经反映了俄罗斯、乌克兰和西方国家之间日益紧张的地缘政治风险，但如果发生任何真正的冲突，油价可能会进一步跳涨。由于担心供应紧张，油价今年迄今已上涨逾10%，并于上周创下2014年10月以来的最高水平。

9、高盛认为进口价格对亚洲通胀的影响即将见顶

高盛经济学家表示，进口对亚洲通货膨胀的影响将在不久的将来见顶 ，而工资和汇率等本地因素反而对价格施加更多上行压力。包括Goohoon Kwon在内的经济学家表示，进口成本在亚洲消费者价格上涨所佔的份额相对较小，全球进口价格的上涨已经见顶，且去年底大宗商品价格飙升的影响基本上已经结束。在疫情进入第三个年头之际，如果情势依照高盛所评估的发展，设法维持支持性政策的该地区央行或有一个喘息的空间。

10、日本白色家电出货额6年来首次同比微跌

日本电机工业会24日公布的2021年室内空调、洗衣机等白色家电本土出货额为2.5215万亿日元（约合人民币1402亿元），较上年下滑0.6%，近6年来首次少于上年。新冠疫情导致居家时间增多带来的“宅家需求”告一段落，上年出货大增的基数效应显现。

11、俄乌局势惊扰 欧股全线重挫

受经济数据走弱及乌克兰局势持续紧张影响，欧洲股市周一全线下挫。股指方面，欧洲斯托克600指数跌2%，意大利富时MIB指数跌超2%，德国DAX指数、西班牙IBEX指数跌近2%，法国CAC 40指数跌1.7%，英国富时100指数跌超1%。俄罗斯RTS指数跌幅持续扩大至10%，俄罗斯MOEX指数跌超8%。俄罗斯卢布兑美元跌超2%，现报78.97。

12、美股周一尾盘跌幅收窄

道指下跌约700点，或2.2%，为连续第七天走低，盘中一度下跌约1115点。标普500指数下跌2.5%，并创下自2020年3月以来表现最糟糕的一个月，该基准指数已较近期高点下跌了约11%。 纳指下跌2.6%，从近期高点下跌超过17%，进一步跌入修正区域。投资者等待更多的企业财报结果和美联储的关键政策决定。

13、国际原油周一收跌

国际原油周一收跌，WTI 3月原油期货收跌1.83美元，跌幅2.15%，报83.31美元/桶。布伦特3月原油期货收跌1.62美元，跌幅1.84%，报86.27美元/桶。原油市场的抛售正在加速，WTI原油一度下跌3.4%，至82.28美元/桶，创下去年12月20日以来的最大单日跌幅。此次抛售是由金融市场更广泛的波动推动的，美元兑其他货币走强，也对油价造成了影响。

14、黄金期货周一收高

因美国基准股指大幅下跌，金价获得支撑。纽约商品交易所黄金期货市场交投最活跃的2月黄金期价24日比前一交易日上涨9.9美元，收于每盎司1841.7美元，涨幅为0.54%。投资者关注周三结束的美联储政策会议。市场参与者将寻找有关美联储今年将加息多少以及何时开始的任何信号。

15、股市及外汇行情一览表

国内财经

1、海关总署：全国海关2021年征税入库首次突破2万亿元

2021年全国海关税收首次突破2万亿元大关，超额完成税收预算目标。2021年全国海关征税入库首次突破2万亿元，达20126.3亿元，增长17.7％，其中，关税2806.2亿元，增长9.4％；进口环节税17320.2亿元，增长19.2％，超额完成税收预算目标，为中央财政收入作出积极贡献。

2、工信部：下属平台受理拖欠中小企业款项投诉近1.8万笔

24日，工业与信息化部举办在线新闻发布会，介绍促进中小企业发展工作相关情况。针对记者关于防范和化解拖欠中小企业款项一事的提问，工信部中小企业局局长梁志峰表示，2021年，工业和信息化部违约拖欠中小企业款项登记（投诉）平台累计受理投诉事项近1.8万笔。工信部加强工作调度，及时转交有关部门或地方核实处理，跟踪进展情况，加强情况通报，推动一大批拖欠得到有效化解。

3、发改委：商品和要素自由流动仍面临隐性壁垒

国家发展改革委经济贸易司副司长张国华24日在新闻发布会上表示，目前，我国流通体系现代化程度仍然不高，仍有许多薄弱环节。一是国内统一大市场尚不健全，商品和要素自由流动仍面临隐性壁垒，规则和标准体系建设相对滞后；二是传统商贸亟待转型，农产品流通有待升级，外贸发展新动能还需加快培育；三是交通物流基础设施还不完善、网络互联互通不够、分布不均衡，应急物流、冷链物流等还有薄弱环节；四是流通领域融资难融资贵问题尚待解决，信用信息应用水平有待提升。

4、生态环境部：冬奥会期间将对部分污染重、排放大的企业、车辆临时管控

生态环境部新闻发言人刘友宾在24日北京举行的新闻发布会上介绍，为营造良好的办赛环境，北京、河北等周边省市以人大决定或立法等形式，授权当地政府在冬奥会筹备和举办期间可依法依规采取必要的行政措施，对污染重、排放量大、经济影响相对较小的企业和车辆进行临时性管控。

5、全国碳排放权交易市场第一履约周期履约完成率达99.5%

刘友宾表示，全国碳排放权交易市场第一履约周期顺利结束，共纳入发电行业排放单位2162家，年覆盖温室气体排放量约45亿吨二氧化碳，累计运行114个交易日，碳排放配额累计成交量1.79亿吨，累计成交额76.61亿吨，履约完成率为99.5%。

6、生态环境部：全国碳市场第一个履约周期成交均价42.85元/吨

刘友宾表示，全国碳市场第一个履约周期共纳入发电行业重点排放单位2162家，年覆盖温室气体排放量约45亿吨二氧化碳。全国碳市场整体运行平稳，市场活跃度稳步提高。截至2021年12月31日，碳排放配额累计成交量1.79亿吨，累计成交额76.61亿元，成交均价42.85元/吨，履约完成率99.5%（按履约量计），全国碳市场第一个履约周期顺利收官。

7、国家电网2022年计划投资额首超5000亿元

在日前召开的2022年度工作会议上，国家电网董事长辛保安发布了2022年的主要目标和重点工作。辛保安指出，2022年，在电网投资方面，国家电网计划投资金额为5012亿元，首次突破5000亿元，创历史新高。 

8、地方稳增长举措蓄势待发

据了解，“十四五”开局之年，多地经济稳健复苏、稳中向好，呈现动力强、态势稳、韧性足的特征。与此同时，面对“三重压力”，地方加紧谋划新一轮稳增长实招，并拿出一系列具体举措，力促2022年经济“开门稳”。围绕稳定工业经济增长、激发消费潜力、扩大有效投资，纾困减负激发市场主体活力，一揽子具体举措还将密集落地。根据各地统计局及地方两会发布的数据，截至目前，已有江苏、山东、海南、安徽、内蒙古、福建、湖北、上海、北京、重庆、广东、四川、陕西等地出炉2021年经济成绩单，经济稳健复苏、稳中向好成为共同特征。

9、2022年江苏省重大项目清单出炉

近日，江苏省正式印发《2022年省重大项目清单》。《清单》共安排实施项目220个、储备项目27个，年度投资5590亿元，较上年增加60亿元。

10、2021年上海市外贸进出口创新高

上海海关1月24日发布的最新统计显示，2021年上海市进出口总值创历史新高，达4.06万亿元，比2020年增长16.5%。其中，出口1.57万亿元，增长14.6%；进口2.49万亿元，增长17.7%；贸易逆差9173亿元，同比扩大23.4%。

11、武汉2021年GDP同比增长12.2%

24日，武汉市统计局和国家统计局武汉调查队发布2021年武汉市经济运行情况。市统计局表示，根据湖北省市州生产总值统一核算结果，初步核算，2021年我市地区生产总值（GDP）17716.76亿元，按可比价格计算，比上年增长12.2%，比2019年增长6.7%，两年平均增长3.3%。

12、《钱塘江金融港湾发展实施计划（2021-2025）》发布

24日，浙江省推进钱塘江金融港湾建设联席会议印发《钱塘江金融港湾发展实施计划》通知，通知列出该项计划目标量化清单，首要目标就是力争到2025年末，推动全省金融业增加值占GDP的比重超过9%，钱塘江金融港湾区域范围（杭州、宁波、湖州、嘉兴、绍兴、舟山市）的金融业增加值占全省的比重超过75%。

13、央行营业管理部：支持房地产企业合理融资需求

2022年1月19日，人民银行营业管理部以视频形式召开2022年北京地区货币信贷工作会议。北京市发展改革委、市财政局、市经济信息化局有关负责同志出席会议并分别介绍各领域重点工作安排。全市32家中资银行分管信贷业务负责人参加会议，5家银行作交流发言。会议要求，准确把握和执行好房地产金融审慎管理制度。坚持“房子是用来住的，不是用来炒的”定位，加强预期引导，支持房地产企业合理融资需求，更好满足购房人合理住房需求，加大住房租赁金融支持，促进房地产业良性循环和健康发展。

证券期货

1、两市成交量大幅萎缩

24日，大盘震荡反弹，创业板指数领涨，上证指数微涨。沪深两市成交额8642亿，较上个交易日缩量1203亿，成交量连续两个交易日大幅萎缩跌破万亿。截止收盘，沪指涨0.04%，深成指涨0.37%，创业板指涨0.72%。北向资金今日全天净买入34.52亿元，其中沪股通净买入21.14亿，深股通净买入13.39亿。

2、24日全国碳市场收盘价57.87元/吨

24日全国碳市场碳排放配额（CEA）挂牌协议交易成交量109吨，成交额6308.36元，开盘价51.71元/吨，最高价57.99元/吨，最低价51.71元/吨，收盘价57.87元/吨，收盘价较前一日上涨0.71%。今日无大宗协议交易。今日全国碳排放配额（CEA）总成交量109吨，总成交额6308.36元。

3、国家中小企业发展基金第三批子基金上半年将完成设立 

国家中小企业发展基金有限公司董事长马向晖表示，截至2021年底，国家中小企业发展基金组织实施了三批子基金管理机构的公开遴选，顺利完成第一、第二批共16支子基金的设立，第三批子基金设立也正在加紧推进。加上公司成立前设立的4支子基金，目前子基金总数已达20支，累计规模近600亿元，中央财政资金通过两级放大带动了8倍以上的社会资本共同开展对优质中小企业的股权投资。据介绍，目前第三批子基金正在设立中，预计今年上半年将完成设立，设立规模约200亿元。

4、582股2021年全年业绩预增

截至1月24日，已经有804家上市公司公布了2021年度业绩预告。业绩预告类型显示，预增公司582家、预盈55家；业绩预降、预亏公司分别有75家、59家。业绩预喜公司中，以预计净利润增幅中值统计，共有297家公司净利润增幅超100%；净利润增幅在50%~100%之间的有192家。

5、今年以来新股发行募资505.49亿元

统计显示，以发行日期为基准，截至1月24日，今年以来共有25家公司首发募资，累计募资金额达505.49亿元，单家公司平均募集资金21.06亿元。分区间来看，募资金额超10亿元的有16家，其中，募资金额超百亿元的有1家，募资金额5亿元至10亿元的有7家，募集资金在5亿元以下的有1家。

6、年内8只科创板股发行

统计显示，以发行日期为基准统计，截至1月24日，今年以来科创板累计有8家公司发行新股，累计募资金额达274.03亿元，单家公司平均募集资金34.25亿元。分区间来看，募资金额超10亿元的有7家，募资金额5亿元至10亿元的有1家。

7、上期所：调整镍、锡和不锈钢期货交易保证金比例和涨跌停板幅度

上期所：自2022年1月26日（周三）收盘结算时起，交易保证金比例和涨跌停板幅度调整如下：镍、锡、不锈钢期货合约的交易保证金比例调整为14%，涨跌停板幅度调整为12%；如遇上述交易保证金比例、涨跌停板幅度与现行执行的交易保证金比例、涨跌停板幅度不同时，则按两者中比例高、幅度大的执行。

8、上期所调整镍期货等品种相关合约交易手续费

上期所发布通知，自2022年1月27日交易（即1月26日晚夜盘）起：镍期货Ni2202、Ni2203合约日内平今仓交易手续费调整为45元/手。锡期货Sn2203合约日内平今仓交易手续费调整为60元/手。不锈钢期货Ss2202、Ss2203合约日内平今仓交易手续费调整为40元/手。

1、国务院印发《“十四五”节能减排综合工作方案》

《方案》明确，到2025年，全国单位国内生产总值能源消耗比2020年下降13.5%，能源消费总量得到合理控制，化学需氧量、氨氮、氮氧化物、挥发性有机物排放总量比2020年分别下降8%、8%、10%以上、10%以上。节能减排政策机制更加健全，重点行业能源利用效率和主要污染物排放控制水平基本达到国际先进水平，经济社会发展绿色转型取得显著成效。

2、国务院：坚决遏制高耗能高排放项目盲目发展

国务院印发《“十四五”节能减排综合工作方案》。《方案》提出，根据国家产业规划、产业政策、节能审查、环境影响评价审批等政策规定，对在建、拟建、建成的高耗能高排放项目开展评估检查，建立工作清单，明确处置意见，严禁违规“两高”项目建设、运行，坚决拿下不符合要求的“两高”项目。加强对“两高”项目节能审查、环境影响评价审批程序和结果执行的监督评估，对审批能力不适应的依法依规调整上收审批权。对年综合能耗5万吨标准煤及以上的“两高”项目加强工作指导。严肃财经纪律，指导金融机构完善“两高”项目融资政策。

3、统计局：焦炭（准一级冶金焦）环比上涨11.7%

国家统计局消息，据对全国流通领域9大类50种重要生产资料市场价格的监测显示，2022年1月中旬与1月上旬相比，32种产品价格上涨，15种下降，3种持平。焦炭（准一级冶金焦）环比上涨11.7%，普通混煤（4500大卡）环比上涨22%，生猪（外三元）环比下跌6.7%。

4、中钢协：1月中旬21个城市5大品种钢材社会库存874万吨

1月中旬21个城市5大品种钢材社会库存874万吨，环比增加81万吨，上升10.2%，库存回升幅度较大；比年初增加86万吨，上升10.9%；比上年同期增加7万吨，上升0.8%。

5、2021年12月份重点统计企业板带材产销情况分析

12月份，中厚板轧机、热连轧机、冷连轧机产量同比延续下降态势，降幅有所收窄；日产量环比均有所回升。主要品种板月度产量同比各有升降，其中管线钢板增幅较大，集装箱板降幅较大。

6、中国冶金矿山企业协会：2021年铁矿行业运行特点

1．国内钢铁生产强度降低，铁矿石和废钢资源增长较快；2、海外钢铁生产增长较快，铁矿石生产发运不及预期；3、铁矿石需求高位回落，基本面逐渐宽松；4、国内钢铁需求创新低，海外需求大幅增长；5、黑色产业链价格总体上涨，海外强于国内，原料强于钢铁；6、黑色产业链投资高位回落，上下游继续严重分化；7、黑色产业链效益整体恢复。

7、多家煤企去年利润倍增

2021年煤炭价格上演了“过山车”行情：中国沿海电煤采购价格指数从3月初584元/吨，一路波动上行至10月中旬的1528元/吨；与此同时，动力煤期货主力合约一度冲高至1982元/吨，环渤海港口现货报价甚至突破了2500元/吨。2021年10月下旬后，在政策密集调控下，煤价逐渐回归合理水平，但仍较2020年有大幅升高。在此背景下，2021年煤炭企业经营业绩普遍大增。据记者统计，截至1月22日，已有12家煤炭上市公司披露2021年业绩预告。其中，11家公司净利同比增加，9家净利最高增幅超过100%。

8、国家能源集团进一步部署春节冬奥期间煤炭稳产稳供工作

近日，国家能源集团迅速落实国务院、国家能源局部署，要求集团系统各单位科学组织、积极行动，进一步做好当前煤炭稳产稳供工作，全力保障春节、冬奥期间能源供应。

9、陕煤运销集团去年自产煤销量创新高

2021年，陕煤运销集团销售自产煤2.08亿吨，同比增长7.32%。其中，自产煤铁路运量达1.04亿吨，占全年煤炭总销量的50%，同比增长10.81%。全年自产煤销量和铁路运量均创历史最好水平。

10、安阳钢铁：2021年净利同比预增294%-425%

安阳钢铁公告，预计2021年净利润增加6.7亿元-9.7亿元，同比增幅294.01%-425.35%。

11、越南钢铁产能产量和出口均实现增长

越南钢铁行业在2021年开始复苏，预计该国成品钢材产销量将实现两位数增长。尽管国内市场需求疲软，但越南钢材出口量增长显著。根据越南钢铁协会（VSA）的数据，2021年越南成品钢材产量预计达到3300万吨，同比增长19%，销量预计同比增长16%至2900万吨。受新冠肺炎疫情影响，2021年越南GDP增速降至2.58%，但钢铁行业仍实现正增长。尽管国内市场需求放缓，但出口的大幅增长使越南在2021年成为钢材净出口国。

12、三大矿山公布2022年铁矿石产量指导目标

必和必拓2022财年（2021年7月至2022年6月）铁矿石目标指导量2.78-2.88亿吨，保持不变；力拓由于预计需求将会有所改善，2022年力拓皮尔巴拉铁矿石产量目标为3.20-3.35亿吨；在对所有业务均考虑降雨等季节性影响后，淡水河谷将2022年铁矿石产量指导目标维持在3.20亿-3.35亿吨。

13、全球第四大铁矿石生产商FMG加速采矿业务脱碳 

澳大利亚铁矿石巨头、世界第四大铁矿石生产商FortescueMetalsGroupLtd.（FMG）已同意以2.23亿美元收购威廉姆斯F1（WilliamsFormula1）车队创立的威廉姆斯先进工程公司（WAE），以获得用于采矿运输车的电池技术。WAE将被整合到FMG旗下清洁能源子公司FortescueFutureIndustries（FFI）。

14、LME期铜收跌213美元

LME期铜收跌213美元，报9728美元/吨。LME期铝收跌12美元，报3028美元/吨。LME期锌收跌40美元，报3596美元/吨。LME期铅收跌13美元，报2358美元/吨。LME期镍收跌1624美元，报22404美元/吨。LME期锡收跌1400美元，报42555美元/吨。

15、BDI指数连续第12天下跌

波罗的海干散货运价指数周一下跌，连续第12个交易日下滑。波罗的海干散货运价指数下跌24点或1.7%，至1391点，为去年2月中旬以来的最低水平。海岬型船运价指数下跌55点或6.2%，至836点，为2020年6月以来最低。海岬型船日均获利减少455美元，至6935美元。巴拿马型船运价指数小幅上涨3点至2013点，结束了连续11个交易日的跌势。巴拿马型船日均获利增加32美元，至18119美元。超灵便型船运价指数下滑21点，至1728点，为去年2月底以来的最低水平。

16、期货夜盘收盘普跌

大商所、郑商所夜盘收盘普跌，LPG跌6%，玻璃、EG等跌超3%，郑醇、豆油等跌超2%，豆二、PP等跌超1%，菜粕、焦炭等小幅下跌；仅豆一、EB等少数品种上涨。国际铜夜盘收跌2.25%，沪铜收跌1.74%，沪铝收跌0.26%，沪锌收跌0.88%，沪铅收跌1.46%，沪镍收跌6.96%，沪锡收跌3.34%。不锈钢夜盘收跌4.40%。上期所原油期货2203合约夜盘收跌2.50%，报527.00元人民币/桶。沪金夜盘收涨0.18%，沪银收跌1.99%。

17、全球商品价格走势一览表