国际动态

1、朱民：国际货币基金组织对明年经济的预测偏乐观

IMF原副总裁朱民在金麒麟论坛表示，国际货币基金组织对明年预测是经济反弹5.2%，还是乐观的，但有可能达不到。因为疫情的第二波起来，特别是在美国疫情还是很严重，明年会是一个艰辛的复苏年。

2、全球央行今年购债金额已增加了5.6万亿美元

据数据，美联储、英国央行、日本央行和欧洲央行光是今年在量化宽松政策上就投入了5.6万亿美元。预计欧洲央行周四开会时，会再增加其购债计划多达5000亿欧元（6050亿美元）。各国央行本身的研究部门定期发布研究，表明量化宽松政策已经稳定了市场，促进了增长并加快通货膨胀。

3、日本基金加紧购买中国债券

在新冠疫情导致政府财政状况恶化、利率下降之际，日本基金加紧购买中国债券，同时避开了其他大多数新兴市场的债务。根据日本财务省的最新数据，对收益率敏感的日本基金10月份净买入了价值856亿日元（8.226亿美元）的中国债券，今年累计净买入5057亿日元，他们是菲律宾、印尼、印度、南非和墨西哥债券的净卖家。

4、白宫重返刺激法案谈判桌 提升达成协议的机会

美国财政部长姆努钦带着一份9160亿美元的提案出人意料重返纾困方案谈判桌，尽管民主党不同意提案中的部分内容，但这仍为年底前达成协议潜在开辟了新途径。佩洛西和舒默在一份联合声明中表示，这标志着事情“取得进展”，因为这使麦康奈尔更接近同意上周由两党议员提出的9080亿美元跨党派提案。

5、美股收跌科技股领跌

美股周三收跌，科技股领跌。市场关注美国抗疫刺激措施的进展。特朗普政府提出9160亿美元抗疫刺激计划，参院多数派领袖麦康奈尔称民主党不合作。道指跌105.07点，或0.35%，报30068.81点；纳指跌243.82点，或1.94%，报12338.95点；标普500指数跌29.43点，或0.79%，报3672.82点。

6、周三美油收跌8美分

原油期货价格周三收盘涨跌不一，美国WTI原油小幅收跌，伦敦布伦特原油收高。投资者正在权衡美油库存录得4月份以来的最大周涨幅及疫苗大规模推广前景对油价的正反作用。周三，纽约商品交易所1月交割的西德州中质原油（WTI）期货价格收跌8美分，跌幅0.2%，收于每桶45.52美元。伦敦洲际交易所2月交割的布伦特原油期货价格收高2美分，跌幅0.04%，收于每桶48.86美元。

7、周三黄金期货价格收跌1.9%

黄金期货价格周三录得3个交易日来的首次下跌，并创一周来最低收盘价。美元走强令金价承压。纽约商品交易所2月交割的黄金期货价格下跌36.40美元，跌幅1.9%，收于每盎司1838.50美元，为12月2日以来的最低收盘价。3月交割的白银期货价格下跌75美分，跌幅3%，收于每盎司23.99美元。

8、国际航协：十月全球航空客运复苏缓慢令人失望

国际航空运输协会（IATA）9日发布的数据显示，10月全球航空客运总需求（按照收入客公里计算）同比下降70.6%，环比9月份降幅（72.2%）有小幅改善。运力同比下降59.9%，载客率下降21.8个百分点至60.2%。国际航协理事长兼首席执行官表示：“虽然部分地区的经济复苏速度比其他地区快，但国际旅行的整体形势却不容乐观。中国国内市场几乎完全复苏，而其他大多数市场仍然非常低迷。”

9、股市及外汇行情一览表

国内财经

1、李克强主持召开国务院常务会议

会议要求加快发展商业健康保险。支持开发更多针对大病的保险产品，做好与基本医保等的衔接补充，提高城乡居民大病保险保障能力。强化商业养老保险保障功能，支持开发投保简便、交费灵活、收益稳健的养老保险，积极发展年金化领取的保险产品。（中国政府网）

2、多项金融数据回暖

在经过10月季节性回落后，11月多项金融数据“回暖”。根据央行12月9日发布的数据，11月人民币贷款增加1.43万亿元，同比多增456亿元。11月社会融资规模增量为2.13万亿元，比上年同期多1406亿元。11月末，广义货币(M2)余额217.2万亿元，同比增长10.7%，增速分别比上月末和上年同期高0.2个和2.5个百分点。

3、金融监管加速补短板 一揽子新规在途

《经济参考报》记者获悉，多部门正密集谋划一揽子举措，加码重点领域金融风险防范，健全金融监管体系。新政涉及系统重要性银行、影子银行、金融控股公司等领域。此外，将针对金融科技创新带来的新挑战，不断完善监管手段，对金融科技巨头创新监管办法，在促发展中防风险、防垄断。

4、商务部：很有信心完成今年稳外资的目标任务

商务部外资司副司长朱冰表示，年初中央提出稳住外资外贸基本盘，我们对外资的形势异常严峻作了判断，到年中甚至到三季度外资转正，我们很有信心完成今年稳外资的目标任务。

5、资金供过于求，银行间隔夜、7天回购利率续跌

9日央行公开市场延续净投放格局，银行间隔夜和七天回购利率双双迈向第二日下跌。截止北京时间17:00，银行间1天质押式逆回购利率下跌22.82个基点，报1.0379%；7天回购利率下跌18.70个基点，报1.8685%。彭博援引交易员表示，银行主动融出较多，资金整体供过于求，尤其是隔夜品种。

6、11月M2增速反弹 新增社融超预期

数据显示，11月人民币贷款增加1.43万亿元。有分析师认为，从分项看，11月贷款同比多增主要受企业中长期贷款和居民贷款拉动。其中，企业中长期贷款同比多增1681亿元，显示当前制造业投资持续修复、基建发力等继续支撑企业中长期贷款需求，同时也与监管引导银行加大对制造业企业中长期贷款支持力度有关。11月居民中长期贷款同比多增360亿元，仍处高增状态，但多增规模少于此前月份，除受信贷额度制约外，也与商品房销售边际降温态势相一致。

7、央行：11月新增人民币贷款14300亿元

中国11月社会融资规模增量21300亿元，预期20750亿元，前值14200亿元。11月新增人民币贷款14300亿元，预期14500亿元，前值6898亿元。11月末，广义货币(M2)余额217.2万亿元,同比增长10.7%，增速分别比上月末和上年同期高0.2个和2.5个百分点；狭义货币(M1)余额61.86万亿元,同比增长10%，增速分别比上月末和上年同期高0.9个和6.5个百分点；流通中货币(M0)余额8.16万亿元,同比增长10.3%。当月净投放现金557亿元。

8、11月份，全国工业生产者出厂价格同比下降1.5%

国家统计局：2020年11月份，全国工业生产者出厂价格同比下降1.5%，环比上涨0.5%；工业生产者购进价格同比下降1.6%，环比上涨0.7%。1―11月平均，工业生产者出厂价格比去年同期下降2.0%，工业生产者购进价格下降2.5%。

9、11月份，全国居民消费价格同比下降0.5%

国家统计局：2020年11月份，全国居民消费价格同比下降0.5%。其中，城市下降0.4%，农村下降0.8%；食品价格下降2.0%，非食品价格下降0.1%；消费品价格下降1.0%，服务价格上涨0.3%。

10、11月份地方政府债券发行1384亿元

据财政部统计数据显示，2020年11月份，地方政府债券发行1384亿元，全部为再融资债券。截至11月底，今年累计发行地方债62602亿元，其中，新增债券44945亿元，再融资债券17657亿元。新增债券中，一般债券发行9479亿元，完成全年计划的100%；专项债券发行35466亿元，完成全年计划（37500亿元）的94.6%。

11、工信部：前10月全国家用电器行业营业收入同比下降4.8%

工信部披露，2020年1-10月，全国家用电器行业营业收入11545.7亿元，同比下降4.8%；利润总额915.2亿元，同比下降6.2% 。1-10月，全国家用电冰箱产量7381.7万台，同比上升4.0%；房间空气调节器产量17046.6万台，同比下降10.7%；家用洗衣机产量6373.8万台，同比增长1.7%。

12、乘联会：11月份新能源狭义乘用车销量17.1万辆

乘联会数据显示，11月份新能源狭义乘用车销量17.1万辆，同比增长139.2%，环比增长28.2%；累计销量90.5万辆，同比下降2.9%。其中，11月份五菱宏光MINI销量为33094辆，1-11月累计销量达113655辆，11月份特斯拉Model 3销量为21604辆，1-11月累计销量为77370辆。

13、11月份纳入统计25家挖掘机销量32236台

据中国工程机械工业协会统计，2020年11月纳入统计的25家挖掘机制造企业共销售各类挖掘机32236台，同比增长66.9%；其中国内28833台，同比增长68%；出口3403台，同比增长57.8%。

14、国际消费中心城市建设驶入快车道

近期，上海、北京、成都、广州、武汉、重庆等多地发布支持举措，从优化商品服务供给，到以科技支撑加快业态模式创新、升级消费体验，全方位建设国际消费中心城市，加快推动消费提档升级。同时，国家层面也在酝酿进一步完善出入境便利、支付便利、离境退税、免税业发展等更多利好政策。分析指出，随着国际消费中心城市建设进入快车道，消费市场提质扩容可期，将为我国经济社会高质量发展提供有力支撑。

15、国家重点铁路建设项目格库铁路全线通车

历时六年建设的国家重点铁路建设项目——新疆库尔勒至青海格尔木的格库铁路——今日全线开通，成为出入新疆、连接东西部的第三条铁路大通道。首发客运列车将于9:40发车，货运列车也与今日同时首发，格库铁路的开通结束了若羌和尉犁不通火车的历史。

16、北方首条跨海沉管隧道开建

12月9日，大连湾海底隧道首节沉管成功沉放海底，与北岸暗埋段实现精准对接，这标志着中国北方首条跨海沉管隧道工程建设取得新的进展。大连湾海底隧道全长5.1千米，共由18节沉管组成，此次安装的沉管重约4.1万吨。

17、11个城市卖地收入超千亿

最新数据显示，多城市集中卖地，土地市场成交额持续上升。截至12月7日，我国已有11个城市卖地破千亿，超过30个城市卖地超过500亿，刷新历史纪录。今年前11月，50城卖地收入3.67万亿元，同比增20.8%，收入和增幅均刷新历史纪录。上海、杭州、广州三地的土地出让金则突破2000亿元。

18、穆迪：未来6-12个月中国房地产库存将维持在健康水平

穆迪指出，由于2020年4月以来销售强劲回升，中国房地产企业的库存已回落至历史平均水平。鉴于销售持续增长以及开发商控制可售新项目的上市节奏，未来6-12个月库存将维持在健康水平。

证券期货

1、创业板指跌近2% 券商股尾盘跳水

12月9日，指数全天震荡下行，两市行情萎靡，个股普跌，涨幅超5%个股不足70家，赚钱效应持续下降。截至收盘，沪指跌1.12%，报收3371点；深成指跌1.84%，报收13716点；创业板指跌1.76%，报收2693点。北向资金全天实际净买入38.9亿元。其中，沪股通实际净买入超19亿元。

2、千亿元债券发行取消，信用扩张顶点隐现

据统计，11月11日以来，全市场已有超千亿元的信用债发行取消。11月，公司信用类债券净融资在年内首现负值。截至11月末，社会融资规模存量同比增速较上月回落0.1个百分点，是2019年10月以来首现回落。分析人士认为，随着经济强劲复苏，逆周期政策逐步退出，“宽信用”进程面临变数。局部信用收缩苗头隐现，信用扩张顶点可能已经出现。

3、全国转股总经理徐明：新三板将做好全面实施注册制的准备

全国股转公司总经理徐明表示，要进一步持续推进新三板改革的创新，积极做好在新三板实施注册制的准备。在全面深化新三板改革中，调整了投资者的投资门槛要求，基础层、创新层、精选层的投资门槛分别降低到200万元、150万元、100万元。他透露，未来投资门槛还要继续降低。

4、大商所：调整铁矿石期货I2105合约投机交易保证金

大商所：自2020年12月14日（星期一）结算时起，铁矿石期货I2105合约投机交易保证金水平调整为15%，涨跌停板幅度和套期保值交易保证金水平维持不变。12月14日交易时（即12月11日夜盘交易小节时）起，非期货公司会员或者客户在铁矿石期货I2105合约上单日开仓量不得超过5000手。

5、郑商所发布动力煤期货风险提示函

郑商所发布风险提示函：近期动力煤期货价格波动较大，市场不确定性因素较多，请各会员单位切实加强投资者教育和风险防范工作，提醒投资者谨慎运作，理性投资。

1、中国船企拿下全球46%的市场

今年前11个月，中国造船新接订单量共计667万补偿总吨（CGT），约占世界市场份额的46%，位居全球第一。韩国和日本的新接订单量紧随其后。今年前11月，韩国船企累计新接订单137艘，合计502万CGT，占全球份额的35%，排名第二；日本船企新接订单78艘，合计118万CGT，占全球份额的8%，排名第三。

2、国内喷吹煤、焦煤价格再度上探

国内喷吹煤市场强势上涨。12月份多数煤矿保电煤、保安全，喷吹原煤供应量将继续收紧，但下游钢厂整体开工维持高位，补货需求仍有支撑，月初产地煤矿无烟喷吹煤价格集中上调，涨幅70元/吨左右。国内炼焦煤市场价格再度上探。安全检查对矿方产量影响仍在持续，下游焦企高开工，对焦煤需求旺盛，炼焦煤市场保持强势，华北、华东等地主焦煤及部分配煤价格再度上涨，涨幅在20-120元/吨之间。

3、陕西开展煤矿安全生产排查

为深刻汲取韩城市燎原煤矿“6·10”和铜川市乔子梁煤矿“11·4”煤与瓦斯突出事故教训，陕西省安委办决定组织对全省煤矿企业和正常生产建设煤矿开展安全生产大排查。至2021年底，以“一通三防”和“打非治违”等为重点，在关键环节开展安全生产大排查，着力解决“看不到、想不到、查不透”和“看惯了、习惯了、干惯了”等问题，有效防范和坚决遏制重特大事故。

4、重庆：全市所有煤矿停工停产

重庆市召开全市安全生产和社会稳定工作电视电话会议指出，从12月5日起，全市所有煤矿已停工停产，对纳入关闭退出的煤矿一律不准下井作业，同时持续加强煤矿安全监管，严格落实“一矿一方案”、“一矿一责任人”、“一矿一督导组”，要求12个产煤区县，每个煤矿至少明确一名区县实职领导一对一联系，区县党政负责人，到现场、下矿井、亲自检查、亲自督导安全生产责任落实，同时扎实推进煤炭去产能工作，加快年产30万吨以下煤矿关闭退出步伐。

5、西山煤电：拟逾67亿元收购控股股东旗下煤炭资产

西山煤电公告，公司拟支付现金收购汾西矿业持有的水峪煤业100%股权，交易价63.33亿元。此外，公司拟收购霍州煤电持有的腾晖煤业51%股权，交易金额3.89亿元。汾西矿业、霍州煤电为西山煤电控股股东焦煤集团旗下公司。公司表示，水峪煤业、腾晖煤业的注入有助于提升公司煤炭储量和开采能力。

6、12月液化气迎来上涨行情

据数据监测，12月1日液化气民用山东市场均价在3166.67元/吨，12月8日均价在3400元/吨，期间上涨7.37%，较11月1日上涨9.68%。目前随着价格连续推涨，液化气价格处于相对高位，下游接受能力有限，入市热情较前期转淡。

7、宝钢大幅调高2021年1月份出厂价格

12月9日，宝钢股份出台2021年1月份出厂价格政策：厚板、型钢基价上调300元/吨，热轧、酸洗、普冷、彩涂和热镀锌基价上调400-500元/吨，无取向电工钢基价上调800元/吨。

8、南钢签订印尼金瑞焦炭项目合资协议

为进一步推动公司全球化战略，特别是全球原燃料资源的布局，经市场调研和可行性分析研究，南钢股份子公司海南金满成与广东吉瑞、IMIP公司、海南东鑫达成协议，共同合资组建印尼金瑞新能源科技有限责任公司，负责在印尼青山工业园投资年产260万吨焦炭项目的实施、运营。

9、兴业矿业：二期投产后银漫矿业年产各金属产品产量将翻一倍

兴业矿业在互动平台表示，银漫矿业二期选矿厂未来年处理矿石量为165万吨，二期投产后，银漫矿业总体年处理矿石量将达到330万吨，年产各金属产品产量将翻一倍。

10、高盛：铁矿石牛市将延续至2021年

高盛（GoldmanSachs）上调铁矿石价格预估，称这种炼钢原料的牛市行情将延续到2021年。该行将2021年铁矿石价格预估从90美元/吨上调至120美元/吨，2022年价格预估从75美元/吨上调至95美元/吨。高盛称，今年上半年供应受扰，加之2021年供应短缺，为未来两个季度价格持续走高提供基本面支撑。

11、受供应担忧和需求回升推动 锌价触及19个月高点

锌价触及2019年4月以来最高水平，一方面投资者担忧中国产量下降，另外对美国达成经济刺激协议的希望也提振了市场人气。

12、波罗的海干散货运价指数周三持稳

波罗的海干散货运价指数周三涨1点或0.09%，报1122点，因巴拿马型船和超灵便型运价指数上涨抵消了海峡型船运价指数下跌的影响。海岬型船运价指数跌38点或3%，报1241，日均获利减少312美元至10295美元。巴拿马型船运价指数涨44点或3.3%，报1388点，日均获利增加399美元至12494美元。超灵便型船运价指数涨5点，报1017点。

13、周三夜盘黑色系大幅上涨

国内商品期货夜盘多数上涨，动力煤收涨逾4%，盘中创历史新高。铁矿石、PVC、热轧卷板均涨超3%，甲醇、螺纹钢、沥青、焦煤均涨逾2%。焦炭、塑料等涨超1%，豆粕、菜粕等小幅上涨；纯碱跌近3.5%，苯乙烯、LPG均跌超2%；豆一、淀粉等小幅下跌。国际铜夜盘收涨0.35%，沪铜收涨0.28%，沪铝收涨1.11%，沪锌收涨0.77%，沪铅收涨0.13%，沪镍收涨1.72%，沪锡收涨0.64%。

14、全球商品价格走势一览表